UPDATE: Noi norme privind calculul activului net in sistemul pensiilor private, in vigoare de la 1 mai

Norma nr. 5/2009 vizeaza pensiile administrate privat (Pilonul II ) si a fost aprobata prin Hotararea CSSPP nr. 6/2009, iar Norma nr. 6/2009 se refera la pensiile facultative (Pilonul III), fiind aprobata prin Hotararea CSSPP nr. 7/2009. 

Prin elaborarea acestor acte normativ CSSPP doreste instituirea unui grad ridicat de disciplina pe piata pensiilor private si reglementarea unor modele unitare de calcul si evaluare a activelor aplicabile tuturor entitatilor din sistemul pensiilor private, masuri care vor putea permite o ierarhizare corecta a nivelului de performanta a fiecarui fond de pensii private.
 
Regulile de calcul si evaluare a activelor

Actele normative stabilesc:
-reguli de evaluare a activelor fondurilor de pensii private
-reguli de calcul al valorii activului net si al valorii unitatilor de fond 
-reguli de calcul al valorii totale a activelor fondului
-formula de calcul pentru valoarea unitara a activului net (VUAN) al unui fond de pensii
-periodicitatea efectuarii calculelor si a evaluarilor mentionate mai sus
-modul de inregistrare a obligatiilor fondului de pensii in calculul valorii activului net
-situatii speciale - eventualele erori ce pot fi identificate in calculul zilnic al valorii unitare a activului net precum si metode de corectare si regularizare 

 Evaluarea activelor, in functie de caracteristicile pietelor pe care sunt tranzactionate
   
Instrumentele financiare care alcatuiesc totalul activelor fondului vor fi evaluate conform unor reguli specifice fiecarui tip de activ, tinandu-se seama de caracteristicile si conditiile pietelor pe care sunt tranzactionate aceste instrumente.

Spre exemplu, evaluarea actiunilor admise la tranzactionare pe o piata reglementata se va efectua diferit fata de modul de evaluare a actiunilor delistate. Valoarea totala a activelor fondului se va calcula zilnic, prin insumarea valorii tuturor activelor aflate in portofoliul acestuia. 
 
In plus, normele contin reguli de calcul si evaluare pentru fiecare tip de instrument financiar definit prin normele specifice emise de catre CSSPP privind investitiile fondurilor de pensii private.
 
 
Norme Abrogate

 Odata cu intrarea in vigoare a acestor doua acte normative, la 1 mai 2009, se abroga:
 
-Norma nr. 17/2007 privind calculul valorii activului net si al valorii unitatii de fond pentru fondurile de pensii administrate privat
-Norma nr. 1/2007 privind calculul valorii activului net si al valorii unitatii de fond pentru fondurile de pensii facultative